Il trading CFD, noto anche come Contratti per Differenza, e il trading azionario rappresentano due facce della medaglia degli investimenti finanziari, entrambi accomunati dall’obiettivo di capitalizzazione ma distinti da meccanismi e principi fondamentali diversi. Mentre il trading CFD consente di utilizzare la leva finanziaria, amplificando potenziali profitti e perdite, il trading azionario si posiziona come una strategia d’investimento a lungo termine, focalizzata sull’apprezzamento del capitale senza ricorso alla leva.

Entrambe le modalità offrono opportunità uniche ai traders: i CFD si distinguono per la loro flessibilità, permettendo operazioni sia long che short su una vasta gamma di mercati, tra cui forex, criptovalute e altri ancora, mentre il trading azionario si limita ai mercati azionari, offrendo potenziali dividendi ai suoi investitori. Quest’articolo si propone di esplorare le differenze chiave tra questi due approcci al trading, fornendo insight per aiutare i traders a navigare il panorama finanziario con maggiore consapevolezza e strategia.

 

 Definizione di Azioni Reali

 

• Investimento a Lungo Termine e Dividendi: Il trading azionario è ideale per gli investitori a lungo termine che mirano a partecipare alla crescita di una società e a guadagnare potenzialmente dei dividendi. Acquistando azioni reali, l’investitore diventa parte della proprietà dell’azienda, ottenendo diritti come la distribuzione dei dividendi.
• Regolamentazione e Costi Associati: Le operazioni di trading azionario avvengono attraverso un exchange centralizzato, garantendo trasparenza e regolamentazione. A differenza del trading CFD, nel trading azionario non ci sono costi di finanziamento o leva finanziaria, e gli unici costi associati sono le commissioni e le spese addebitate dal broker o dall’exchange.
• Fattori di Influenza e Strumenti di Valutazione: Il prezzo delle azioni può essere influenzato da vari fattori, tra cui le prestazioni aziendali, gli indicatori economici e il sentiment di mercato. Per valutare il valore di un’azienda, possono essere utilizzati modelli di valutazione come il Discounted Cash Flow (DCF), il Dividend Discount Model, l’Asset Based Model e i Multipli di Mercato. Questi strumenti aiutano gli investitori a prendere decisioni informate su quando acquistare o vendere azioni reali.

 

 Definizione di CFD (Contratti per Differenza)

 

Il trading CFD (Contratti per Differenza) offre un’ampia flessibilità e si adatta a diversi stili di trading come scalping, day trading e swing trading, consentendo anche la vendita allo scoperto. A differenza del trading azionario, che si concentra sull’acquisto di azioni reali di una società, il trading CFD consente di speculare sui movimenti di prezzo degli asset senza possederli effettivamente, operando su una varietà di mercati inclusi forex, criptovalute, indici, materie prime e azioni.

• Caratteristiche Principali dei CFD:
• Prodotti Derivati:A differenza delle azioni, i CFD sono prodotti derivati che permettono di speculare sulle variazioni di prezzo degli asset sottostanti.
• Leverage (Leva Finanziaria):Il trading CFD si effettua con la leva finanziaria, consentendo di controllare una posizione maggiore con un capitale iniziale minore, amplificando potenziali profitti e perdite.
• Costi Associati:I traders devono considerare costi come spread, swap e commissioni, oltre ai costi di finanziamento per mantenere aperte le posizioni durante la notte.
• Rischi e Regolamentazione:
• Alto Rischio:I CFD sono strumenti complessi e presentano un alto rischio di perdite rapide a causa della leva finanziaria. Non sono adatti a tutti gli investitori.
• Regolamentazione:I fornitori di CFD sono regolati da autorità finanziarie in varie giurisdizioni, garantendo un certo livello di protezione per gli investitori.

Il trading CFD richiede una comprensione approfondita e una gestione del rischio adeguata. È legale in Italia e in altri paesi, ma proibito in alcune nazioni, rendendo essenziale per i traders verificare la regolamentazione locale prima di iniziare.

 

Confronto Diretto

 

Nel confronto diretto tra il trading di CFD e quello azionario, emergono differenze significative che possono influenzare la decisione di un investitore:

Stili di Trading e Flessibilità

• CFD: Adatti a diversi stili di trading come scalping, day trading e swing trading. Consentono vendite allo scoperto più facilmente, utile in mercati in calo.
• Azioni: Generalmente preferite da swing traders e investitori a lungo termine. La vendita allo scoperto richiede il prestito di azioni, spesso complicato per titoli meno scambiati.

Costi e Leva Finanziaria

• CFD: Presentano spread e commissioni swap, ma offrono la leva finanziaria, permettendo di controllare posizioni maggiori con meno capitale.
• Azioni: Comportano commissioni di brokeraggio, senza leva finanziaria a meno che non si utilizzi un conto margine.

Prospettive di Profitto e Rischi

• CFD: Possono generare profitti sia in mercati in crescita che in calo. Tuttavia, sono considerati più rischiosi a causa della leva finanziaria.
• Azioni: Offrono potenziali dividendi e sono viste come investimenti a lungo termine meno rischiosi, ma limitati alla performance del mercato azionario.

La scelta tra trading CFD e azionario dipenderà dalle preferenze individuali, dalla tolleranza al rischio e dagli obiettivi di investimento.

 

Quale Scegliere?

 

La scelta tra il trading CFD e il trading azionario richiede un’attenta valutazione delle proprie preferenze e obiettivi finanziari. Considerando i seguenti punti, gli investitori possono orientarsi verso la decisione più adatta alle loro esigenze:

• Diversificazione: È fondamentale per gestire il rischio nel proprio portafoglio. La diversificazione può essere raggiunta attraverso una combinazione di CFD e azioni, sfruttando i vantaggi di entrambi per mitigare potenziali perdite.
• Monitoraggio Regolare: Indipendentemente dalla scelta, è importante revisionare e monitorare regolarmente gli investimenti. Questo consente di adattarsi a cambiamenti nei mercati finanziari e di mantenere una strategia d’investimento efficace.
• Obiettivi Finanziari e Appetito al Rischio: CFD e azioni offrono prospettive diverse. Mentre i CFD possono essere più adatti per chi cerca opportunità a breve termine e ha una maggiore tolleranza al rischio, il trading azionario può essere preferibile per chi punta a investimenti a lungo termine con un approccio più conservativo.

Valutare attentamente questi aspetti consentirà agli investitori di fare una scelta informata, in linea con le proprie aspettative e capacità di gestione del rischio.

 

Conclusione

 

L’esplorazione delle differenze tra il trading CFD e azionario ci ha permesso di comprendere come ognuna di queste due opzioni d’investimento soddisfi esigenze e preferenze diverse. Mentre il trading CFD offre leva finanziaria, flessibilità e opportunità di profitto indipendentemente dalla direzione del mercato, il trading azionario invita a un approccio più tradizionale, puntando su investimenti a lungo termine e potenziali dividendi. La scelta tra questi due metodi dipende in ultima analisi dall’obiettivo finanziario dell’individuo, dalla tolleranza al rischio e dalla strategia d’investimento preferita.

 

FAQs

 

Che cosa si intende per trading CFD?

Il trading CFD, che sta per “Contratto per Differenza”, è una forma d’investimento in strumenti derivati. Un CFD è un accordo in cui si scambia la differenza di valore di un’attività finanziaria tra il momento dell’apertura e della chiusura del contratto.

In che modo si svolge il trading azionario?

Il trading azionario implica l’acquisto e la vendita di azioni di società quotate in borsa o di prodotti derivati basati su di esse, con l’obiettivo di realizzare un guadagno. Le azioni rappresentano quote di proprietà di una società e riflettono il suo valore di mercato.

Quali sono le principali categorie di trading?

Esistono diversi tipi di trading nel mercato azionario, tra cui:

• Trading intraday: effettuare transazioni entro lo stesso giorno di negoziazione.
• Swing trading: detenere titoli per un periodo che può variare da alcuni giorni a diverse settimane.
• Trading di posizione: mantenere una posizione per un periodo prolungato, spesso mesi o anni.
• Analisi fondamentale: valutare i titoli sulla base di fattori economici e finanziari.
• Analisi tecnica: studiare i grafici dei prezzi per prevedere i movimenti futuri del mercato.

Tra i diversi strumenti finanziari, quali utilizzano la leva finanziaria come i CFD?

I CFD sono strumenti finanziari che operano con la leva finanziaria, il che significa che puoi aprire una posizione di trading investendo solo una frazione del suo valore totale, senza dover depositare l’intero importo.

 

DAVID CASARSA

Fonte: Ricerca Google, vari siti